Nuvärdet av leasingbetalningar förklaras

Närvärde, vanligen kallat PV, är en beräkning av vad en framtida summa pengar eller ett framtida flöde av kassaflöden är värt i dag, givet en specificerad avkastningsränta under en specificerad tidsperiod.

Enligt de nya standarderna för redovisning av leasingavtal måste leasetagare beräkna nuvärdet av alla framtida leasingbetalningar för att fastställa de förpliktelser som ska redovisas i balansräkningen för både operationella och finansiella leasingavtal. Beräkningen utförs med hjälp av den löptid och de betalningar som anges i leasingavtalet och en avkastningsränta som är specifik för antingen leasingavtalet eller organisationen. Nuvärdet av leasingbetalningarna används för att fastställa både en leasingskuld och en tillgång för nyttjanderätt.

PV (Present Value) vs NPV (Net Present Value)

Redovisningspersonal använder ibland termerna nuvärde och nettonuvärde omväxlande, men de har olika betydelser. PV, eller nuvärde, används för att beräkna dagens värde av framtida betalningar eller intäkter, men inte kombinerade betalningar och intäkter. I leasingredovisning använder vi nuvärde för att fastställa tillgångar eller skulder relaterade till leasingförpliktelser eller leasingfordringar.

Nettonuvärde, eller NPV, används vanligen vid beslut om kapitalbudgetering och andra typer av finansiella analyser som ett sätt att fastställa nyttan av att investera i en viss anläggningstillgång. I denna användning betyder ”netto” att beräkningen använder både inflöden och utflöden av kontanter. En potentiell investerare kan använda denna beräkning för att analysera värdet av kombinerade betalningar och inbetalningar för att förstå vad den kumulativa vinsten eller förlusten av en investering över tid faktiskt kommer att vara.

Minimala leasingbetalningar och framtida leasingbetalningar

I enlighet med de nya standarderna för redovisning av leasingavtal finns det ingen förändring i hur vi beräknar nuvärdet av leasingbetalningar. Vad som däremot har ändrats är att enligt ASC 842, IFRS 16 och GASB 87 krävs beräkningen av nuvärdet av leasingbetalningar för alla leasingavtal. Organisationer som rapporterar enligt IFRS 16 och GASB 87 kommer endast att ha finansiella leasingavtal vid övergången och kommer att fortsätta att diskontera de framtida leasingbetalningarna för dessa typer av leasingavtal till sitt nuvärde.

Specifikt för ASC 842 kommer leasingbetalningar för både operationella och finansiella leasingavtal också att behöva diskonteras till sitt nuvärde. Vidare har definitionen av leasingbetalningar enligt ASC 842 ändrats något från definitionen av minimala leasingbetalningar enligt ASC 840.

Minimala leasingbetalningar

I enlighet med den äldre leasingstandarden, ASC 840, kräver FASB att leasetagare upprättar en leasingskuld och en leasingtillgång för alla leasingavtal som uppfyller kriterierna för en finansiell leasing. För leasingavtal som klassificeras som kapitalleasing, utför leasetagaren en beräkning för att fastställa nuvärdet av minimala leasingbetalningar (PVMLP) som används som grund för värdena för tillgångar och skulder för kapitalleasing. I ASC 840-10-25-6 definierar denna standard minimala leasingbetalningar som de finansiella förpliktelser som en leasetagare måste göra i samband med den leasade tillgången. Dessa betalningar omfattar särskilt:

• Minimala hyresbetalningar som krävs av leasegivaren under leasingperioden
• Restvärdesgarantier
• Påföljder som leasetagaren ådrar sig vid underlåtenhet att förnya eller förlänga leasingavtalet
• Betalningar som görs före. början av löptiden
• Avgifter som leasetagaren betalar till ägarna av ett specialföretag för att strukturera transaktionen

Förutbestämda hyror och verkställda kostnader inkluderas inte i de minimala leasingbetalningarna.

Framtida leasingbetalningar

Enligt den nya leasingstandarden, ASC 842, måste leasetagare upprätta en leasingskuld och en tillgång för nyttjanderätt för både operationella och finansiella leasingavtal (tidigare kapitalleasing). Leasetagare utför en nuvärdesberäkning av de framtida leasingbetalningarna för att fastställa den ursprungliga leasingskulden som redovisas i balansräkningen.

Framtida leasingbetalningar definieras i ASC 842-10-30-5 som betalningar som avser användningen av den underliggande tillgången under leasingperioden. Dessa betalningar inkluderar:

• Fasta betalningar som krävs enligt leasingavtalet, till exempel grundhyra
• Fasta betalningar i substans som krävs enligt leasingavtalet (Fasta betalningar i substans är betalningar som kan tyckas vara rörliga, men som i själva verket är oundvikliga. Vanliga exempel på fasta betalningar i substansen är fasta underhållsavgifter för gemensamma utrymmen, fasta skattebetalningar och fasta försäkringsavgifter.)
• Variabla leasingavgifter som beror på ett index eller en ränta, Initialt värderade med hjälp av indexet eller räntan vid leasingavtalets startdatum
• Upplåtelsepriset för en köpoption om leasetagaren är rimligt säker på att utnyttja den optionen
• Påföljder för uppsägning av leasingavtalet om leasingperioden återspeglar att leasetagaren utnyttjar optionen att avsluta leasingavtalet
• Avgifter som leasetagaren betalar till ägarna av ett företag med särskild inriktning för strukturering av transaktionen
• Endast för leasetagaren, de belopp som sannolikt kommer att betalas av leasetagaren till följd av en restvärdesgaranti

Framtida leasingbetalningar minskas med incitament som betalats till eller ska betalas till leasetagaren och utesluter belopp som allokeras till komponenter som inte ingår i leasingavtalet, leasetagarens eventuella garantier för leasegivarens skulder och rörliga leasingbetalningar, förutom de som anges ovan.

Hur man beräknar leasingavgifter med Excel i 5 steg

Enligt de nya standarderna för redovisning av leasingavtal krävs aktivering av leasingavgifter för de allra flesta leasingavtal. Det aktiverade saldot beräknas som nuvärdet av leasingbetalningarna.
För att följa de nya standarderna för leasing måste du därför veta hur du beräknar nuvärdet av leasingbetalningarna. Detta gäller särskilt om du inte planerar att använda någon programvara och föredrar att använda Excel-kalkylblad för att hantera dina leasingavtal. Vi anser dock att hantering av dina leasingavtal i Excel ger för mycket utrymme för fel.

Om du föredrar Excel kan vi åtminstone hjälpa dig att använda det på rätt sätt. Här är dina två enkla alternativ:

1. Beräkna endast nuvärdet av leasingbetalningarna med hjälp av Excel
2. Beräkna nuvärdet av leasingbetalningarna OCH avskrivningsschemat med hjälp av Excel.

Den här artikeln tar upp hur man beräknar nuvärdet av leasingbetalningarna med Excel. Vi har också byggt en Excel-mall som utför denna beräkning för dig automatiskt.

Hämta den kostnadsfria mallen för beräkning av nuvärde för att följa med

Steg 1: Skapa din tabell med rubriker

I ett kalkylblad i Excel ska du rubricera tre kolumner med följande rubriker: Period, Cash och Present Value, enligt nedan:

Steg 2: Ange belopp i kolumnerna Period och Cash

Ange antalet betalningsperioder i kolumnen Period. I det här exemplet beräknar vi nuvärdet av tio betalningsperioder som förfaller i början av perioden, så perioderna är numrerade från 0 till 9. Observera att om betalningarna gjordes i efterskott skulle numreringen börja från 1 till 10.

Nästan anger du kontantbetalningsbeloppen för varje period i kolumnen Kontant. Det här exemplet börjar med betalningar på 1 000 dollar, som ökar med 5 % per år. Se nedan för en illustration:

Steg 3: Infoga PV-funktionen

Gå till den första raden i kolumnen Nuvärde och klicka sedan på knappen ”infoga funktion”. I dialogrutan som öppnas väljer du ”financial” i rullgardinsmenyn, scrolla sedan nedåt och välj ”PV” (som står för Present Value).

Steg 4: Ange ränta, Nper Pmt och Fv

När du klickar på OK öppnas en annan dialogruta där du ska infoga funktionsargumenten för att Excel ska kunna utföra beräkningen. Ange 6 % som den diskonteringsränta som vi använder i det här exemplet. I rutan Nper anger du cellreferensen för den första perioden. Ange 0 för Pmt, och i fältet för Fv anger du cellreferensen för det första kontantbetalningsbeloppet. Välj typ som 0 (det spelar faktiskt ingen roll om du väljer 0 eller 1 här eftersom vi diskonterar via periodkolumnen). När dialogrutan för formeln är klar klickar du på ok för att formeln ska fylla den första raden i kolumnen Nuvärde. Kopiera formeln hela vägen ner.

Steg 5: Summera kolumnen Nuvärde

När du har beräknat nuvärdet för varje periodisk betalning separat summerar du värdena i kolumnen Nuvärde. Denna summa motsvarar nuvärdet av ett 10-årigt leasingavtal med årliga betalningar på 1 000 dollar, 5 % eskalering och en ränta som är inneboende i leasingavtalet på 6 %, eller 9 586 dollar.

Där har du det, ett sätt att beräkna nuvärdet av leasingbetalningar med hjälp av Excel.

Nuvärdeskalkylator

Om det verkar vara för många steg har vi skapat en kostnadsfri nuvärdeskalkylator som kan laddas ner från Excel och som utför denna beräkning automatiskt för dig. Allt du behöver göra är att fylla i punkterna i gult (ange leasingperioden, betalningarna och ange om betalningarna görs i början av perioden eller i slutet av perioden). Verktyget kommer sedan att beräkna nuvärdet automatiskt åt dig. (Se bilden av mallen nedan).

Om du dessutom använder Excel för att beräkna både nuvärdet av leasingbetalningar och leasingskuldens avskrivningsschema, läs vår uppföljningsblogg som illustrerar hur du kan beräkna nuvärdet av leasingbetalningar och få fram leasingskuldens avskrivningsschema i ett steg med Excel. Med den här metoden har du allt du behöver för att följa de nya reglerna för redovisning av leasingavtal som drivs endast av ett Excel-kalkylblad.

Sammanfattning

Att veta hur man beräknar nuvärdet av leasingbetalningar i Excel är nödvändigt för att följa de nya reglerna för redovisning av leasingavtal. Denna beräkning krävs för att bokföra leasingskulder och tillhörande tillgångssaldon i balansräkningen, för att ge större insyn i leasingförpliktelser för användarna av de finansiella rapporterna. Alla företag som måste följa någon av de nya reglerna för redovisning av leasingavtal måste kunna utföra en korrekt nuvärdesberäkning av de framtida leasingbetalningarna.

Kontrollera följande bloggar för att lära dig mer om beräkningar för redovisning av leasingavtal och hur man utför dem.